支付寶要把定期理財做成“活期生意”

     余額寶的收益率從今年1月的6.6%左右的7日年化收益率，一直下降到如今的4.1％；凈資產(chǎn)增長率從一季度192%，下降到二季度的6%，凈資產(chǎn)在二季度僅增長了300億元。這個曾經(jīng)引發(fā)“互聯(lián)網(wǎng)金融”爭議的產(chǎn)品，已經(jīng)淪為一眾貨幣基金產(chǎn)品。

    支付寶也意識到這個問題，在2014年4月，支付寶就在實驗收益率更高的定期理財產(chǎn)品——招財寶，并在近期的發(fā)布會上，包裝成可隨時“變現(xiàn)”的定期理財概念打出。同時，投資門檻也被設(shè)定在100元到1000元起。

    招財寶CEO袁雷鳴說，傳統(tǒng)定期理財模式，最大的一個不足就是產(chǎn)品到期前沒法贖回，中間要用錢時就傻眼了。或者有些產(chǎn)品類型比如定期存款雖然允許提前支取，但是收益率直接降成活期，打成了一折。

    以往的定期理財產(chǎn)品，不能在急用時變現(xiàn)，招財寶有自己的解決方案：用戶在招財寶購買了高收益定期理財產(chǎn)品后，中間任何時間需要急用錢，都可以立即進行變現(xiàn)，快速獲得現(xiàn)金使用，并且原產(chǎn)品收益率完全保持不變，僅需向平臺支付按交易金額乘以千分之二的手續(xù)費。

    不考慮其他因素的影響，我們可以簡單的算筆賬。假設(shè)你在招財寶平臺上，用10000元買入一個年化收益率預(yù)計為6.7%，需要定存2年的定期理財產(chǎn)品。一年后，這筆錢應(yīng)該是10670元。但是，因為你急著用錢，實際到手的錢需要扣除交易金額的千分之二，實際將收到10648元。如果按現(xiàn)在余額寶4.1%的7日年化收益率計算，一年后你能到手的金額是10410元，這其中相差了238元。

    與在貨基市場上，支付寶需要完全控股天弘基金管理有限公司不同，招財寶是一個對外開放的平臺。在4個月的時間中，已經(jīng)有40家金融機構(gòu)入駐，用戶規(guī)模超過50萬，交易規(guī)模達110億元，覆蓋20萬家小微企業(yè)。

    由于招財寶中有為中小企業(yè)或個人融資者發(fā)布的借款產(chǎn)品，在形式上會被認定為P2P業(yè)務(wù)。另據(jù)證券時報報道，上海招財寶金融信息服務(wù)有限公司的監(jiān)管部門，是上海市黃浦區(qū)金融辦公室，也可能是因為招財寶目前的模式類似于p2p。但袁雷鳴強調(diào)，實際上招財寶與p2p有很大不同，未來招財寶有望受到中國銀監(jiān)會的監(jiān)管。

    問及招財寶什么時候能夠在支付寶有移動端入口？支付寶方面告訴PingWest：有類似的計劃，但還沒有具體的時間表。